Wzór: skuteczność × średni zysk − (1 − skuteczność) × średnia strata. To pojęcie z rachunku prawdopodobieństwa, które mówi, czego spodziewać się średnio po wielu powtórzeniach (Grinstead, Snell).
Dane Urzędu Komisji Nadzoru Finansowego (UKNF) za 2025 r.: 28,2% klientów z Polski na rynku forex i CFD (kontraktów na różnicę) zarobiło średnio 8358 zł, a 71,8% straciło średnio 12 162 zł. Średni wynik klienta wyniósł −6373 zł, co po zaokrągleniach zgadza się z tym wzorem.
Koszty odejmujesz od każdej transakcji. Niewielka dodatnia wartość oczekiwana potrafi po opłatach zrobić się ujemna.
Skuteczność 40%, średni zysk 300 zł, średnia strata 150 zł: 0,4 × 300 − 0,6 × 150 = +30 zł na transakcję przed kosztami. Jeśli spread (różnica między ceną kupna i sprzedaży) i prowizja kosztują 35 zł na transakcję, wychodzi −5 zł.