Як працює челендж
Проп-фірма (фірма, яка «фінансує» трейдерів) продає платний іспит, званий челенджем. У ньому треба досягти цілі з прибутку й не перевищити ліміти збитку.
Якщо ти проходиш, отримуєш «фінансований» рахунок і частину прибутків, які на ньому заробиш. Якщо порушуєш ліміт, програєш і можеш купити наступну спробу.
Бельгійський фінансовий нагляд FSMA у березні 2024 р. попереджав про фірми, у яких після проходження челенджів клієнт торгував далі на демо-рахунку. Саме фірма вирішувала, які з його угод копіювати на справжній ринок.
Скільки людей проходить і отримує виплату
FPFX Tech, постачальник технологій для проп-фірм, проаналізував понад 300 тис. рахунків 100 тис. трейдерів із 10 фірм. Челендж пройшли й отримали фінансований рахунок 14% трейдерів.
Виплату отримало бл. 45% із них, тобто бл. 7% усіх. На 100 осіб: 86 відсіюється на челенджі, 7 проходить, але не отримує виплати, а 7 отримує виплату.
Середня виплата становила бл. 4% номінального розміру рахунку. На купівлю челенджів витрачають у середньому бл. 800 доларів, зазвичай при трьох спробах.
Звідки в проп-фірми гроші
FSMA писала, що челенджі не є ані легкими, ані дешевими, часто доводиться платити за кілька спроб, а фірми заробляють на цих внесках.
Італійський біржовий нагляд Consob у липні 2024 р. попереджав про скарги, що тести складено так, щоб підштовхувати «гравців» до наступних спроб, і що обіцяні прибутки не ділили.
Проп-фірма не є твоїм роботодавцем чи інвестором. Вона продає тобі іспит. Перш ніж платити, порахуй: плата × кількість спроб, які ти реально зробиш.
На що звертати увагу в регламенті
Денний ліміт збитку: чи рахується від балансу, чи разом з відкритими позиціями, і о котрій обнуляється. Приклад із вигаданими числами: рахунок 100 000 доларів і ліміт 5%, тобто 5 000 доларів. При ризику 1000 доларів на угоду досить 5 збитків за один день, щоб дійти до ліміту.
Максимальна просадка: стала чи ковзна, тобто рахована від найвищого стану рахунку. Ковзна піднімається після кожного прибутку, тож запас на збиток не росте разом із рахунком.
Заборони та виплати: торгівля під час важливих даних, утримання позицій через вихідні, мінімальна кількість днів, мінімальна сума виплати й причини, з яких фірма може відмовити.